Rio de Janeiro - A MMX Mineração & Metálicos SA, do bilionário Eike Batista, recebeu três ofertas de empréstimos, totalizando US$ 800 milhões, na modalidade project finance para financiar a exploração de minério de ferro no sistema Serra Azul, o maior projeto da empresa.

Os bancos ofereceram as linhas com prazo de 10 anos a taxas “muito competitivas” entre 200 e 300 pontos-base acima da Libor, disse o presidente da MMX, Roger Downey, em entrevista hoje no escritório da Bloomberg em São Paulo. A mineradora com sede no Rio de Janeiro está na fase final de escolha de bancos para levantar até US$ 1,5 bilhão de empréstimos, disse Downey, sem citar o nome das instituições porque nenhum acordo foi fechado ainda.

“Vamos ao mercado nos próximos meses para ver se alguém pode oferecer dinheiro mais barato” que as três ofertas já recebidas, disse o executivo. “Os financial advisors vão nos ajudar a levantar os US$ 700 milhões restantes”, se a MMX decidir aceitar as proposta, disse ele.

Project finance é um empréstimo de longo prazo que leva em conta o fluxo de caixa do projeto a ser financiado.

A MMX anunciou em 13 de dezembro que planeja investir R$ 5 bilhões até 2016 nos projetos Serra Azul e Bom Sucesso, ambos em Minas Gerais. A mineradora espera financiar 75 por cento de Serra Azul com dívida e usar capital próprio para cobrir os 25 por cento restantes, disse Downey.

Limite na oferta

O minério de ferro foi o produto brasileiro mais exportado pelo País no ano passado, gerando US$ 28,9 bilhões em exportações, ou 14 por cento do total, graças à crescente demanda da China. Os preços da matéria-prima para a produção de aço subiram para o maior valor desde pelo menos 2008 na semana passada com as especulações de que a Índia, terceiro maior exportador do produto, vai adotar medidas para limitar a oferta.

A MMX acredita que os empréstimos bancários em project finance são uma alternativa mais barata do que a emissão de títulos.
“Temos realmente que olhar para project finance porque é difícil superar isso com bônus”, disse Downey.

A MMX anunciou hoje um acordo com a Usinas Siderúrgicas de Minas Gerais SA para operar a Mina Pau de Vinho por 30 anos. A mineradora do grupo EBX pretende atingir capacidade de produção de 46 milhões de toneladas por ano até 2015, disse Downey. A Vale SA, maior produtora mundial de minério de ferro, prevê atingir uma produção de 522 milhões de toneladas até 2015.